Стоит ли инвестировать в недвижимость под сдачу в аренду?
10.08.2017 | 12:19
Инвестиции
Сегодня многие люди выказывают обеспокоенность оценкой рынка облигаций и акций, в то время как рынок недвижимости видится в ключе стабильных и перспективных инвестиций. В частности, одна из возможностей этого рынка — инвестиции в арендную недвижимость.
Редакция Domaza проанализировала достоинства и недостатки инвестиций в аренду недвижимости. Также предлагаем ознакомиться с мнением специалиста Forbes Эрика Картера о том, кому НЕ стоит инвестировать в арендную недвижимость.
Казалось бы, недостатков на рынке недвижимости, кроме определённых рисков, нет. Однако, Эрик Картер считает, что рынок недвижимости подойдёт не всем. Перед тем, как принять решение о покупке недвижимости под сдачу в аренду, специалист Forbes рекомендует задать себе несколько вопросов.
Редакция Domaza проанализировала достоинства и недостатки инвестиций в аренду недвижимости. Также предлагаем ознакомиться с мнением специалиста Forbes Эрика Картера о том, кому НЕ стоит инвестировать в арендную недвижимость.
Главные преимущества рынка арендной недвижимости:
☑ Высокий доход. Приобретая недвижимость с целью сдачи в аренду, вы можете рассчитывать на более высокие регулярные доходы. Рынок акций и облигаций предполагает рентабельность на уровне 2%, в то время как недвижимость под сдачу в аренду иногда может приносить даже до 10% годовых. Кроме того, в отличие от ценных бумаг, недвижимость способна генерировать доход без необходимости продажи актива.
☑ Защита от инфляции. Кроме того, что недвижимость способна проходить пики инфляции без риска потерять стоимость, она способна и извлекать пользу для владельца из инфляционных ожиданий. Так, за счёт скачка инфляции недвижимость может подорожать. Также за счёт инфляции может сократиться реальное ипотечное бремя.
☑ Кредитное плечо. Вход на рынок недвижимости может оказаться достаточно простым: инвестор может обзавестись активом в ипотеку при относительно низких ставках.
☑ Налоговые послабления. В некоторых случаях недвижимость является выгодной инвестицией и с точки зрения налогов. Например, инвестор на некоторых рынках может вычесть ипотечную ставку из налогов или даже снизить налоги по другим статьям за счёт «убытков». Также можно избежать налога на прирост капитала, если продать недвижимость с целью реинвестирования в другой объект.
☑ Контроль. При наличии навыков или грамотного помощника-риелтора можно увеличивать стоимость недвижимости быстрее, чем в среднем по рынку. Всё зависит от знаний и понимания местного рынка.
☑ Защита от инфляции. Кроме того, что недвижимость способна проходить пики инфляции без риска потерять стоимость, она способна и извлекать пользу для владельца из инфляционных ожиданий. Так, за счёт скачка инфляции недвижимость может подорожать. Также за счёт инфляции может сократиться реальное ипотечное бремя.
☑ Кредитное плечо. Вход на рынок недвижимости может оказаться достаточно простым: инвестор может обзавестись активом в ипотеку при относительно низких ставках.
☑ Налоговые послабления. В некоторых случаях недвижимость является выгодной инвестицией и с точки зрения налогов. Например, инвестор на некоторых рынках может вычесть ипотечную ставку из налогов или даже снизить налоги по другим статьям за счёт «убытков». Также можно избежать налога на прирост капитала, если продать недвижимость с целью реинвестирования в другой объект.
☑ Контроль. При наличии навыков или грамотного помощника-риелтора можно увеличивать стоимость недвижимости быстрее, чем в среднем по рынку. Всё зависит от знаний и понимания местного рынка.
Казалось бы, недостатков на рынке недвижимости, кроме определённых рисков, нет. Однако, Эрик Картер считает, что рынок недвижимости подойдёт не всем. Перед тем, как принять решение о покупке недвижимости под сдачу в аренду, специалист Forbes рекомендует задать себе несколько вопросов.
- Хороший ли у вас кредитный рейтинг? Для получения выгодных ипотечных ставок потребуется хорошая репутация в банках. При наличии средств на покупку недвижимости без ипотеки в некоторых ситуациях есть риск потерять налоговые и другие послабления — необходимо убедиться, выгодно ли покупать объект полностью за личные средства в той стране, которую вы рассматриваете.
- Как соотносятся ваши доходы с потенциальным долгом? В некоторых странах уважаемые банки попросту не выдадут кредит под покупку недвижимости, если сумма платежей по ипотеке будет превышать 40-43% месячного дохода. Кроме того, ранее на Domaza сообщалось, что расходы на недвижимость для комфортной жизни не должны превышать 30-40% от годового дохода.
- Достаточно ли у вас сбережений? Для получения ипотеки потребуется заплатить первоначальный взнос в размере 20-30% или более от стоимости объекта. Кроме того, покупка недвижимости сопровождается и другими расходами — стоит рассчитывать на траты в размере 2-5% от стоимости объекта в зависимости от страны.
- У вас есть время и терпение для арендного рынка? Покупка недвижимости — гораздо более сложный процесс, чем инвестиции в различные фонды. Придётся изучить местный рынок недвижимости, просмотреть десятки (или сотни) объектов. В некоторых странах на рынке недвижимости существует значительная конкуренция — стоит быть готовым, что вы не сможете купить понравившийся объект с первого раза.
- Вы уже знаете, как управлять объектом? Если вы намерены сдавать недвижимость в аренду самостоятельно, вам стоит подсчитать, есть ли у вас на это время. Если вы намерены обращаться к услугам управляющих компаний, то будьте готовы, что часть доходов с аренды такие компании берут в счёт оплаты собственных услуг.
- Сможете ли вы на время забыть об инвестированной сумме? Вернуть наличные с рынка недвижимости не так просто. Чтобы продать объект, потребуется время. Чтобы продать объект выгодно — потребуется ещё и помощь компетентного риелтора. Кроме того, иногда продажа сопровождается транзакционными издержками.
- У вас высокая толерантность к риску? На рынке арендной недвижимости можно потерять даже больше, чем сумма первоначальных инвестиций. Кроме того, такая недвижимость сопровождается постоянными расходами на обслуживание.
Скачать безплатное приложение DOMAZA
